首先，离岸银行成为逃税者的天堂。
众所周知，为了自由便捷地开展银行业务，离岸银行都是允许客户采用隐蔽或者捏造的名称来开设银行账户，所以人们根本无法弄清这些银行账户的真实情况。由于在离岸金融中心的资金都是低税或免税的，因此很多跨国公司就利用这个机会，纷纷在离岸银行开设秘密账户，并通过这些账户隐藏资金。在这里，律师事务所、会计师、审计师们沆瀣一气，共同为大公司的逃税行为做掩护。
其次，离岸银行成为犯罪活动的洗钱场所。
由于银行账户的不透明性，离岸银行为不法之徒提供了用来转移毒品、走私以及恐怖活动所获收入的途径。难怪连奥萨马•本•拉登都曾嘲讽说道，基地组织的资金是安全的，不会受到来自美国政府的任何威胁。他还自夸说，自己正充分利用西方金融体系自身的缺陷来对抗西方政府。
第三，离岸银行成为独裁者、贪官污吏掠夺财富的帮凶。
在东南亚、非洲等一些贫穷地区，尤其是那些拥有丰富矿产资源的国家，正在遭受着腐败政府和商界大鳄的联合掠夺。这些国家的政权一般都掌握在少数人的手中，为了欺瞒民众，他们往往将掠夺来的财富转移至瑞士、摩纳哥、开曼群岛等地的离岸银行的秘密账户里，导致国内贫富差距极大，极少数人掌握了国家近乎全部的财富，而大部分的人则生活在水深火热当中。不仅如此，这些卑鄙无耻的政治家甚至将从国外借来的贷款转移到离岸银行的私人账户里，反而用国内民众的税收来偿还借款，这更加重了贫苦大众的负担。
在这些贪污者中，最臭名昭著的当属尼日利亚的军阀统治者萨尼•阿巴查。世界著名杂志《经济学家》曾报道指出，阿巴查成为尼日利亚军政两面的独裁者后，大肆剥削本国民众的财产，尼日利亚中央银行每天都会将大约1500万美元的资金转移到他在海外的账户中。据统计，全世界大约有100家银行曾处理过阿巴查的资金，这里面不乏许多世界金融巨头，如花旗银行、巴黎银行、瑞士信贷、汇丰银行、渣打银行、德意志银行等。其中，很多银行都是慕名而来，它们主动为阿巴查的非法财产提供金融服务。事实上，如果没有这些利欲熏心银行家的帮助，如此大规模的掠夺是不可能得逞的。
总之，离岸银行为逃税者、毒贩、军火商、恐怖分子、独裁者、贪官污吏等不法之徒提供了自由转移财产的通道，同时，银行家也从这些人身上抽取了大量的油水。双方各取所需，狼狈为奸。
