对一家企业而言,最直接的融资来源就是贷款,而中长期贷款市场作为资本市场的一个重要组成部分,成为展现资本力量的一个重要方面。
中长期贷款主要由商业银行、长期信用银行、人寿保险公司、信托银行等金融机构提供,其资金来源于储户和投保人的中长期存款、保险金以及短期存款中的一部分,有的金融机构还有一些特定的资金来源。需求者主要是工商企业、政府部门、国际金融机构和个人等。中长期贷款的特点是期限较长(通常在一年以上),利率较高,风险也较大。中长期贷款市场起到为资金供给者与需求者牵线搭桥的作用。
在中长期贷款市场上,工商企业扩充设备所需要的长期资金以及消费者较长时期的资金需求可以得到满足。中长期贷款按贷款对象和贷款方式的不同,可划分为工商业贷款、不动产贷款、消费者贷款等。
其中,工商业贷款一直是商业银行的主要贷款业务,其适用对象很广泛,从工商企业生产和流通中的短期资金需求、季节性流动资金需求乃至设备投资和建筑投资中的长期资金需求。商业银行对一些工商企业借款大户,往往提供贷款承诺、循环贷款等优惠条件。
而不动产贷款是对土地开发、住宅公寓、厂房建筑、大型设施购置等项目所提供的贷款。对银行来说,这类贷款收益高,但期限较长,风险较大,因此,商业银行多采取抵押贷款的形式。
消费者贷款面向个人或家庭,满足他们对商品购买和其他消费的需要。消费者贷款按借款对象的不同,可划分为直接信贷和间接信贷。直接信贷是指银行直接发放给居民个人的消费贷款。间接信贷是指银行提供消费信贷给商业企业,再由商业企业向居民个人赊销商品。
中长期贷款市场的来源主要是银行与金融机构,这就使得这个市场的供给方并不是面向大众或者整个社会的,随之而来的是这些银行与金融机构稳定的高收益率以及可能出现的高风险。因此,在中长期贷款市场中,严格的贷款审查与贷款监控是必不可少的两个方面。
【小贴士】
中长期贷款主要由商业银行、长期信用银行、人寿保险公司、信托银行等金融机构提供,通过中长期贷款市场,工商企业、政府部门和国际金融机构甚至是个人都能获得一定的贷款,但是贷款审核通常较为严格。